打造一流产业投行，各家券商积极行动，作为一家积极向全国扩展的区域性券商，国元证券建设一流产业投行的做法，颇具借鉴意义。

　　国元证券对一流投行的深度认知聚焦在两大方面，一是一流的产业投行既要发现价值，又要创造价值，通过提供增值服务，向市场输出优质企业；二是一流产业投行应持续打造与注册制相适应的投行业务能力，不断提升履职尽责能力。

　　围绕建设一流产业投行总目标和阶段性要求，国元证券重点推进三方面工作，一是聚焦“高三新生”产业赛道，聚焦重点区域，服务新质生产力；二是完成搭建“两大战区”，持续深耕“黄金赛道”；三是细化内控体系建设，树立合规底线思维。

　　为了更好地服务实体经济，国元证券称，公司主动调整投行业务，加快向产业投行转型，提升综合金融服务能力，持续提升执业质量。大力发展科技金融，服务新质生产力发展，聚焦产业赋能、专业赋能、服务赋能、资金赋能，帮助实体经济发展。

　　一流投行需具备两大特征

　　建设一流投行是金融强国建设的重要支撑。中央金融工作会议明确提出“培育一流投资银行和投资机构”的要求，既是前所未有的战略发展机遇，也是各家机构必须肩负的沉甸甸责任，对加快高质量发展提出了更高要求。

　　国元证券表示，一流产业投行应坚持金融工作的政治性、人民性、专业性，将功能性放在首要位置，紧紧围绕金融五篇大文章，不断增强金融工作能力，准确把握经济和产业发展趋势，加快推进高质量发展，加快打造一流投行，努力为金融强国建设贡献更多力量。

　　一方面，一流的产业投行既要发现价值，挖掘企业亮点和投资价值，要主动服务国家战略，从产业链里深入挖潜；又要创造价值，通过嫁接产业链资源、机构业务联动提供增值服务，向市场输出优质企业。

　　国元证券引导更多金融资源向高端装备制造、新能源、新材料、新一代信息技术、生物医药等战新产业聚集，促进“科技、产业、金融”高水平循环，助力新质生产力蓬勃发展。根据统计，截至2023年底，国元证券服务上述行业等重点战略新兴产业企业近50家，如服务科大国盾、科大讯飞等“科大系”及工大高科等院校科创企业，为安徽省打造“科大硅谷”奠定坚实基础；打造江淮汽车、安徽水利、铜陵有色、设计总院、淮北矿业、宝马合并为代表的安徽省国企混改六种模式，为保障传统产业升级转型提供智力支撑。截至目前，全国共576家科创板企业，国元保荐10家，行业排名第14位，安徽省内科创板企业24家，国元保荐9家（37.5%），省内位列第1；全国共252家北交所企业，国元保荐8家（3.17%），行业排名第9位，安徽省内北交所企业9家，国元保荐7家（77.78%），省内位列第1。

　　2022年10月，科创板做市正式开闸，首批14家券商入场；2023年2月，北交所做市交易正式启动，首批15家券商获批。2023年8月，国元证券正式启动上市证券做市业务资格申请工作并第一时间通过北交所、上交所现场检查验收，12月向证监会提交申请，2024年4月获证监会正式受理，7月9日获得证监会批复。国元证券成为2024年首家、行业第18家获得北交所和科创板上市证券做市交易业务资格的证券公司。

　　另一方面，一流产业投行作为资本市场的“看门人”和服务商，应持续打造与注册制相适应的投行业务能力，不断提升履职尽责能力。紧跟国家政策导向进行业务研判，持续挖掘更多符合国家政策支持方向的优质企业，更加注重挖掘企业的核心竞争力、商业模式、科研创新实力，充分发挥投资银行价值发现功能；不断加强自身能力建设，特别是增强行业理解能力、尽职调查能力和资产定价能力，同时持续完善区域化布局，加快客户服务的覆盖下沉，力争对好企业早发现、早服务，挖掘培育更多优质企业上市。

　　此外，还要持续强化对资本市场新制度、新要求的学习理解并融会贯通到具体工作中，切实提升项目承揽质量与执业水平，严把资本市场“入口关”。

　　三大方面建设一流产业投行

　　围绕建设一流产业投行总目标和阶段性要求，国元证券做了三方面工作。

　　首先，深化产业、区域聚焦，服务新质生产力。

　　国元证券称，公司聚焦“高三新生”（高端装备、新材料、新能源、新一代信息技术-人工智能、新一代信息技术-半导体、生物医药）产业赛道，积极向产业投行转型。选取6个业务部门，改组负责高端装备、新材料、新能源、半导体、人工智能及软件、生物医药行业的产业研究、产业链资源积聚、项目承揽承做以及对其他业务部门在本领域的业务指导与协作，围绕目标产业链，筛选出潜在优质标的，全力帮助产业链“链主”“群主”做大做强，促进产业链集群式发展。

　　国元证券聚焦重点区域，深化部门管理模式转型。调整业务部门管理架构，划定权责范围，聚焦长三角、珠三角等重点区域业务开展；组建成长企业融资部，维护早期客户关系，为投行“栽树”，为项目“赋能”。

　　其次，完成搭建“两大战区”，持续深耕“黄金赛道”。

　　国元证券会同辖区分支机构、投资、研究形成“混成旅”，锚定“产业研究+产业投资+产业投行+综合财富管理”黄金赛道，整合各业务领域专业能力，建立“两大战区”：

　　制定省内战区制管理方案，对全省地市县区企业实行“包干责任制”，将区域包干到部门、保代和分支机构，建立向区市政府与金融办定期报告机制，组建辖区阵地“战区”；

　　寻找“产业链”“上下游”的链主类企业及龙头产业投资机构、知名大学和商协会，积极搭建产业链企业库，组建链主企业及头部产业投资机构“战区”。

　　三是，细化内控体系建设，树立合规底线思维。

　　坚守“质量为王”的理念，持续细化内控体系建设。制定访谈、函证、银行流水等尽调业务指南；严把承揽关、立项关、申报关、审核沟通关，做好项目全生命周期高质量控制；开展“回头看”自查行动，对注册制以来完成的上市公司项目、撤否项目、在审项目进行全面自查；推动智慧投行建设，联合科大讯飞基于星火千亿级多模态大模型共研金融领域垂类大模型，融入“三加一”大模型应用能力打造投行大模型应用，推进公司数字信息化建设向纵深发展。

　　加快向产业投行转型

　　国元证券透露，面对监管审核形势趋严，新国九条“1+N”政策体系出台，国元证券积极响应并主动调整投行业务，确保与新的监管要求和市场发展方向保持一致。通过加快向产业投行转型、提升综合金融服务能力、持续提升执业质量，以更好地服务实体经济。

　　一是，加快向产业投行转型。

　　国元证券将产业投行作为服务实体经济的重要手段，重点聚焦“高三新生”产业赛道，组建六大行业组，绘制产业地图，锚定目标产业链上下游企业上市目标，引导更多资源向符合国家战略的产业、科技产业、新兴产业聚集，加快培育形成新质生产力。

　　二是，提升综合金融服务能力。

　　国元证券向综合金融服务转型，“精耕细作”客户服务。通过深化公司“1+1+N”机构业务协同体系，根据客户需求提供多元化的金融服务和全方位的资源配置，投行业务从“单打独斗”转向与投资、投研、财富管理等业务线全面合作、协同发展，实现从单一保荐向综合金融服务转型，同时打造新的业务增长点，提升投行业务的服务质效。

　　三是，持续提升执业质量。

　　国元证券表示，公司始终将合规风控管理作为投行业务的重要环节，实施投行业务内控精细化管理，完善、细化内部质量控制流程、标准，严把承揽关、立项关、申报关、审核沟通关，做好每个项目全生命周期的精细化、专业化风险管理。通过开展执业能力培训、加强内控部门全过程质量管控、建立内部执业质量跟踪评价机制等持续提升项目组执业水平、充分履行勤勉尽责义务。

　　打造资本市场“安徽板块”

　　创新金融服务以支持实体经济发展，是国元证券产业投行建设的特点之一。

　　国元证券称，公司积极落实证监会科技十六项措施，大力发展科技金融，服务新质生产力发展，聚焦产业赋能、专业赋能、服务赋能、资金赋能帮助实体经济发展。

　　国元证券重点拓展新三板、北交所业务，充分利用三四板对接机制服务四板优质专精特新企业，助推企业快速挂牌。

　　为抢抓北交所规模发展机遇，深入实施推进安徽省企业上市“迎客松计划”，由国元证券全资子公司国元股权投资公司作为基金发起人和管理人，联合安徽省高新技术产业投资公司、芜湖市建投等多家省内国资企业共同发起设立安徽国元高新北交基金。该基金为安徽省首支北交所主题类股权投资基金，也是目前除北京市外，全国第二个省级层面成立的北交所主题类股权投资基金，将重点聚焦产业链上下游中具有强链补链作用的创新型中小企业，特别是“专精特新”“隐形冠军”等优质企业。通过发挥综合金融服务工具优势，推动更多代表安徽形象的创新型科技型企业加速登陆北交所，打造资本市场“安徽板块”。截至2024年6月底，安徽省累计有9家企业北交所上市，其中7家由国元证券保荐。

　　国元投行已成立专门部门对接上市后备企业和投资机构等，以“四个赋能”为抓手，提供优质的投融资等综合金融服务。国元证券利用服务上市公司的优势，积极引荐上市公司或行业龙头，助推中小企业进入上市公司或行业龙头供应链体系，共助企业产业赋能，帮助优质中小企业做大做强，早日登陆资本市场。

　　此外，值得关注的是，8月9日，国元证券保荐的黄山谷捷创业板IPO过会。黄山谷捷是一家专业从事功率半导体模块散热基板研发、生产和销售的国家高新技术企业，系车规级功率半导体模块散热基板行业的企业。

　　重点提升战新行业背景人才占比

　　国元证券表示，公司深入贯彻党的二十大会议精神，落实公司党委决策部署和“十四五”规划方案，围绕“打造一流产业投资银行”战略目标，把握新发展阶段、贯彻新发展理念、构建新发展格局、推动高质量发展，以建设高素质强大人才队伍为主题，以全方位引进、培养、用好人才为主线，以引领发展、成就人才为根本目的，加快打造具有核心竞争力、懂产业、懂专业的公司人才蓄水池。

　　根据外部政策市场环境和业务发展需要，国元证券当前重点提升战新行业背景人才占比，围绕新材料、新能源、人工智能及软件、半导体、高端装备、生物医药等行业，不断优化人才队伍结构，加强梯队建设效能。

　　努力跻身具核心竞争力一流产业投行

　　国元证券表示，公司将重点聚焦“高三新生”产业赛道，引导更多金融资源向战略性新兴产业聚集，加快培育形成新质生产力，大力支持科创企业登陆资本市场。

　　国元证券将抢抓北交所战略机遇期，聚焦国家级专精特新小巨人企业，重点培育北交所、新三板科创企业储备项目，将持续加大北交所业务的宣传和培训力度，把服务科创企业发展作为投行业务的重要使命。建设科创企业的股债融资绿色通道，更大力度支持上市科创企业通过并购整合产业链上下游，实现资源整合，助推科创企业通过并购市场实现退出和价值最大化。国元证券也正在积极推荐企业赴港上市，积极寻找赴港企业保荐业务机会。

　　国元证券将当前的市场环境作为强基础、修内功、调方向的机遇期，将进一步提高业务质量和业务规模，努力跻身成为具有核心竞争力的一流产业投资银行。国元证券投行将积极响应和落实“国九条”和配套文件的各项政策要求，扎实推进“五大行动”，“稳”字当头，持续防范展业风险，落实到位各项改革任务。