日、韩股市迎来大反弹！尤其是日本股市今天一度大涨超10%。真是昨天还在ICU，今天就嗨进了KTV呀！A股这边，中途有些小波折，结果还是不错的哦！

上证综指尾盘翻红

收工！今天三大指数早盘红盘震荡，午后遇到些小波折，尾盘再度拉升走高。个股涨跌比为4765:486，红方占比超9成。

8月6日大盘指数走势

（数据来源：Wind，2024.08.06）

资金面来看，今天两市合计成交6541.90亿元。（数据来源：Wind，2024.08.06）

北向资金前一个交易日净流入2.88亿元。宝儿姐码字这会儿，南向资金净买入超33亿港币。港股主要指数高开后走低，恒生科技指数比较强势。（数据来源：Wind，2024.08.06）

两融方面，今日两融余额较前一交易日减少66.34亿元。（数据来源：Wind，2024.08.06）

教育板块再度大涨

在昨天经历了一场暴风雨之后，今天日韩市场好起来了，表现十分抢眼呐！分析来看，强劲的反弹，大概有这几方面的原因：首先，虽然昨晚美股市场也有较大的跌幅，但并没有出现预期中的暴跌，盘后期指反弹强劲，很大程度上缓和了亚太市场开盘时的空头气氛。另外呢，日本经济数据和韩国政府表态对市场情绪的提振起到了积极影响。#日本股市跌完了？#

可以说，亚太股市一片祥和，同时，人民币汇率持续走升，A股今天“趁势”上攻。盘面上，教育股集体爆发，光伏概念股展开反弹，风电板块也随之拉升。商业航天概念股持续活跃，地产股午后持续走高。同时，机构认为，医药板块或有望迎来阶段性修复机会，医药股表现良好。#医药各板块全线活跃#

下跌方面，智能网约车概念股集体大跌，汽车板块跟跌，银行、保险板块跌幅居前，贵金属板块午后持续走低。

来看热点板块：

一、光伏板块展开反弹。

话不多说，直接来看有力的数据！国家能源局介绍，上半年，全国可再生能源发电新增装机1.34亿千瓦，同比增长24%，风电太阳能发电量合计达9007亿千瓦时，约占全部发电量的20%，同比增长23.5%。

另外，光伏硅料价格探涨。据上海有色网8月5日最新报价，多晶硅致密料均价为36.5元/kg，涨幅2.82%；多晶硅复投料均价为38.5元/kg，涨幅为2.67%。

今年以来，有关部门已经开始推动行业去产能，随着重磅会议的定调，接下来光伏行业有望加速去产能。那么，随着优化政策频出，无效内卷的改善，入场时机已到？

同时，在风电方面，上海市29.3GW深远海风电规划获国家批复。并且，从海内外供需情况看，市场预期风电行业三季度景气度有望转好。#新能源迎重磅利好 你最看好哪个细分赛道？#

二、教育股继续强势。

高层印发《关于促进服务消费高质量发展的意见》，激发教育和培训消费。

行业内多数上市公司均有望持续保持增长，行业景气度依旧。未来，伴随政策端催化和各公司业绩的逐步兑现，板块信心有望回暖，期待行业“再起航”啊！

三、商业航天板块大涨！

消息面上，“千帆星座”首批组网卫星发射仪式举行。

今年上半年火箭发射热度不断呐，预计下半年随着GW星座和G60星链将进入招投标和发射密集期，产业催化不断。据测算，商业航天将迎来黄金发展周期，2025年市场规模有望高达2.8万亿元。

四、地产股午后走强。

相关数据显示，今年前7个月，重点房企拿地总额同比降幅扩大。同时，部分城市的成交地块则出现高溢价、多家房企竞拍等回暖迹象。

以下是宝儿姐家主要指数基金跟踪指数的涨跌幅情况：

（数据来源：Wind，2024.08.06）

美股遭遇“黑色星期一”

l  市场担忧美国经济衰退，“恐慌指数”一度飙升超180%，隔夜美股三大指数全线大跌，收盘结果如下：

（数据来源：Wind，2024.08.06）

在中信建投看来，未来两周数据集中发布阶段告一段落，仅CPI较重要，只要其不超预期，市场对经济恶化的关注度或下降，这有利于美股暂时摆脱衰退担忧的情绪。

而科技巨头财报不及预期，加上市场对AI信仰摇摇欲坠，拖累美股科技股持续大跌。其中，英伟达、苹果一度出现两位数跌幅。华尔街开始连番唱空AI，并对AI投资回报前景日渐忧虑。那么，科技股的信仰还在吗？

l  COMEX黄金期货跌0.72%，报2452.1美元/盎司。（数据来源：Wind，2024.08.06）

l  国际油价全线上涨，美油9月合约跌0.3%，报73.92美元/桶；布油10月合约涨0.57%，报77.25美元/桶。（数据来源：Wind，2024.08.06）

投资策略

周度观察：

1、美股交易从预防式降息的软着陆，转向被迫交易的硬着陆。目前实际情况仍应该是前者。从历史经验来看，在1995、2019的类似宏观背景中，降息兑现前一般美债、黄金等分母逻辑占优，而美股、铜等分子逻辑承压，降息兑现后反过来。

2、上周五黄金冲高回落，铜反而较为坚挺，此外前期因为降息交易下跌的英伟达反而低开高走，前期分母端的交易或以较为充分。

3、当前市场重点关注的中期宏观问题主要有三：以财政为代表的稳增长政策空间与执行力度，美联储降息预期及国内政策跟进力度，以及美国大选可能造成的冲击。展望下半年，预计上述问题的演变中性偏乐观。第一，在三中全会后，国务院已出台了部分经济支持政策，消费端发力明显。第二，美联储9月降息目前看是大概率事件，近期央行超预期降息也反映货币政策对稳增长给予更多的关注度，内外流动性环境有利。第三，近期哈里斯美国大选胜率逐渐达到能够与特朗普抗衡的状态，相对而言贸易冲击更小。随着中期宏观问题的预期出现改善，可能出现：高低切、景气挖掘。

适时关注：

1、5%经济目标和放缓的外需需要内需刺激，关注政策刺激的方向：家电、机械、社服等。

2、短期美国科技预计宽幅震荡，部分成长资金可能高低切，自主可控、军工等可能是博弈方向，等待海外科技企稳的再上车机会。

3、美国利率降低和中国刺激内需为商品提供需求，商品价格跌至成本线附近：黄金->铜。

本周宝儿姐精选基金如下：

【掘金TMT板块】$华宝万物互联混合A(OTCFUND|001534)$$华宝万物互联混合C(OTCFUND|016463)$、$华宝科技先锋混合A(OTCFUND|006227)$$华宝科技先锋混合C(OTCFUND|010842)$

【一键打包电子龙头】$华宝中证电子50ETF联接A(OTCFUND|012550)$$华宝中证电子50ETF联接C(OTCFUND|012551)$

【掘金军工装备景气赛道】$华宝高端装备股票发起式A(OTCFUND|016113)$$华宝高端装备股票发起式C(OTCFUND|016114)$

【黄金+铜铝+锂钴】$华宝中证有色金属ETF发起式联接A(OTCFUND|017140)$$华宝中证有色金属ETF发起式联接C(OTCFUND|017141)$

【高股息低估值】华宝红利精选（A：009263；C：010841）、华宝银行ETF联接（A：240019；C：006697）

【14亿人健康刚需】华宝中证医疗ETF联接（A：162412；C：012323）、华宝医药生物（A：240020；C：019029）

【成长+价值均衡配置】华宝国策导向（A：001088；C：019108）

注：基金管理人判定的华宝万物互联、科技先锋、国策导向、红利精选、银行ETF联接、医药生物、电子ETF联接、有色金属ETF联接、高端装备风险等级为R3-中风险，适宜平衡型（C3）及以上的投资者，基金管理人判定的华宝医疗ETF联接风险等级为R4-中高风险，适宜积极型（C4）及以上的投资者，适当性匹配意见请以销售机构为准。

今天就到这里啦，我们明天再见啦~

我的心愿是：看过这篇文章的都发财：）