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赛道:医药
利好事件
事件:世界卫生组织于2024年8月14日宣布猴痘疫情构成“国际关注的突发公共卫生事件”,并在8月16日敦促疫苗制造商增加猴痘疫苗产量,以控制更危险的猴痘毒株传播。同日,欧洲疾病预防控制中心提高猴痘传播风险等级。美股猴痘概念股GeoVax Labs在8月16日晚盘中暴涨,收涨110.75%。同时,我国海关总署发布《关于防止猴痘疫情传入我国的公告》,提示相关传播风险和入境申报事项。
行业逻辑
1、猴痘疫情全球关注,推动疫苗研发和生产
随着世界卫生组织将猴痘疫情定性为“国际关注的突发公共卫生事件”,全球对猴痘疫苗的需求急剧上升。疫苗制造商面临前所未有的机遇,需要迅速扩大生产能力以满足市场需求。这不仅为疫苗研发企业带来直接的经济利益,也促进了整个医药行业的技术进步和创新。此外,政府和国际组织可能会提供资金和政策支持,进一步加速疫苗的研发和生产进程。
2、低估+低配,医药或迎困境反转
经过3年系统性调整,医药板块进入价值投资区间。业绩方面,某CXO龙头近期公布半年报,显示利润端有所承压,但二季度业绩环比改善明显,在手订单增速高达27.1%。其余CXO龙头公司中报业绩环比同样有改善。2024年3季度同比增速有望向好。估值方面,截至2024年08月16日,医药板块市盈率为38.53倍,低于近三年80.13%时间。近三年持续的调整或将悲观情绪释放殆尽,板块跌出了一定的“性价比”,处于低估+低配的底部安全区域。(数据来源:wind,截至2024/8/16)
3、高景气度,医药长期投资价值显著
医药行业作为关系到国民健康的重要行业,具有长期的投资价值。随着人口老龄化的加剧、疾病谱的变化以及医疗技术的进步,医药行业或将持续保持增长态势。特别是在政策支持、技术突破等因素的推动下,医药行业的创新能力或将得到进一步加强,医药板块有望迎来沉寂已久后的反转行情。可以通过生物疫苗ETF(159657)或香港医药ETF(513700)把握医药板块低位布局机会。
相关基金
$生物疫苗ETF(SZ159657)$中高风险 R4
跟踪指数:疫苗生科(980015.SZ)
$香港医药ETF(SH513700)$中高风险 R4
跟踪指数:港股通医药(930965.CSI)
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