如前期季报提及,本基金在四季度提高了光模块及光芯片等AI标的持仓,另外一方面考虑新能源板块处于股价和市场预期双底部,因此暂时保留原有智能汽车相关持仓。从一季度表现来看,这种持仓结构在科技成长板块带来了一定的相对收益。
从中长期角度进行后续展望,我们认为科技板块投资机会仍会持续。CHATGPT的出现,使得AI在应用端进一步落地,极大强化了市场对于科技的投资热情。本基金主要投资于人工智能相关的行业及公司,我们认为人工智能在各行业应用落地将带动整体TMT四大行业(电子、通讯、计算机和传媒互联网)的新一轮发展,我们会进一步增加人工智能相关的持仓。
综上,对于基金的后续运作策略。基金经理在规避流动性风险背景下沿着“相对左侧、相对逆向”的思路,努力构建具备“底部 弹性”的投资组合,尽力为持有人获得较好的投资收益。