模塑科技周五晚公布中报,净利润3.582亿(业绩0.3902元/股),动态市盈率7.34倍,位列汽车零部件板块动态市盈率最低【第一位】。
整个汽车零部件板块中存在海外业务的【宁波华翔】和【模塑科技】具备可比性,【宁波华翔】周五收盘动态市盈率9.30倍。
有些人公开发表言论恶意唱空【模塑科技】,无论是营收同比下降还是业绩公布见光死,都属于居心不良。
在美国大选尘埃落定之前,模塑科技不存在翻倍行情的逻辑。但是从估值角度而言,确实价值低估,近期存在价值修复的一个错杀纠错的需求。
模塑科技上海子公司(供货上汽大众和上汽通用的燃油车)首次出现亏损,【明慈医院】上半年亏损幅度也很大,但是【理想汽车】给模塑科技带来的利润增幅足够覆盖这些亏损。
模塑科技三季度单季度业绩会更好(暂时不提供具体数据),一方面是【理想汽车】的销量持续大幅度增长,另一方面是美元和墨西哥比索汇率三季度继续上涨带来较大的汇兑收益。
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明天(周一)模塑科技涨停的逻辑:
(1)很多讨厌风险追求安全第一的持有【威孚高科】的无锡本地股民,周末会判断模塑科技(动态市盈率7.34倍)的【性价比】比威孚高科(动态市盈率8.4倍)更好,周一做调仓操作,卖出威孚高科买入模塑科技。
(2)持股【宁波华翔】(动态市盈率9.30倍)的股民,因为性价比差距空间很大的前提下,会主动调仓切换到【模塑科技】。
(3)持股【一汽富维】的股民,也会因为同行业的性价比【巨大差异】而选择调仓切换到【模塑科技】。
(4)中报业绩公告完毕,公募基金和私募基金建仓,模塑科技作为中线品种是其首选标的。
(5)周五深成指、创业板指数放量大阳线确立底部,场外资金周一进场,从安全角度考虑,模塑科技应该是其建仓标的之一。
(6)周一港资和量化资金应该会主动加仓买入模塑科技。
综上所述,周一模塑科技想不涨停【真的是太难了】!
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【理想汽车】8月交付量超过4.8万台,对于其汽车保险杠业务唯一供货商的模塑科技而言,属于利好。
【理想汽车】8月交付属于助攻模塑科技!
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特斯拉墨西哥超级工厂预计在11月5日美国大选尘埃落定之后恢复建设,2026年第一个季度量产Model 2(年产200万台)。
模塑科技墨西哥名华孙公司取得特斯拉北美地区Model 2汽车保险杠业务项目定点(56亿美元订单/5年)的概率非常大!
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(1)7月8月,特斯拉北美加州工厂生产的Model Y同比基本持平。
(2)三季度公司收到【江苏银行】现金分红0.235亿(公司不再需要重复缴纳25%所得税)。
(3)7月8月,美元和墨西哥比索汇率继续上涨,美元升值将给模塑科技带来汇兑收益(尚未到三季度末,无法测算汇兑收益大概数据)。
(4)7月8月,国产奔驰和国产宝马的销量环比开始回升。
(5)7月8月,【理想汽车】销量大幅度增长,可以完全覆盖掉上汽大众、上汽通用燃油车销量衰退带来的亏损。
(6)7月8月,华为【问界】、小米汽车销量增长,公司占比49%的【北汽模塑】收益同比、环比增长。
(7)公司供货比亚迪的业务量很小(比亚迪自己有汽车保险杠生产工厂),比亚迪的销量变化对于模塑科技没有任何影响。
综上所述,模塑科技【三季度单季度】净利润【不悲观】。
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