《中国经济周刊》 记者张燕

　　“您在XX银行有一张‘2.95%利率优惠券’即将到期，请及时使用”“我行最近可提供给您XX元的一笔消费贷款”……最近，电话、短信、APP弹窗、朋友圈广告，消费贷广告无孔不入。银行似乎正在以前所未有的热情，拼命借钱给你花。

　　与过去银行在个人信贷上的谨慎形成鲜明对比的是，这些无抵押贷款无一不将低利率和高额度作为“卖点”。市面上部分消费贷产品的年利率已降至3%以下，且贷款额度大幅提升，最高可达百万元，贷款期限也延长至5年。

　　银行如此“慷慨”，意欲何为？

　　从宏观经济层面来看，这反映出银行在信贷政策上的积极调整。消费贷作为刺激消费的重要手段之一，能够直接增加居民的购买力，有效扩大内需，促进经济增长。

　　对于银行来说，消费信贷对象广泛、风险分散且利差水平较高。在净息差下降、企业贷款利差收窄、房贷业务规模持续下降的背景下，消费信贷可以成为提升盈利能力的抓手。且在短时间内，积极营销也有助于银行吸引客户并获得更大市场份额。

　　资金成本的下降也为银行提供了“慷慨”的底气。当前，银行存款利率普遍下调，资金成本显著降低。在资金充裕而投资渠道有限的情况下，银行自然希望通过贷款的方式将资金投放到市场中，以获取更高的收益。

　　在“低息高额”的诱惑之下，消费贷着实吸引了大量用户的目光。

　　表面上看，低利率、高额度的消费贷似乎是一个不可多得的“馅饼”。然而，细究之下不难发现，这些诱人的条件往往伴随着一定的门槛和限制。多家银行客户经理透露，公务员、事业单位员工或拥有良好公积金缴存记录的优质客户，更容易获得定向发放的利率折扣优惠券，而对于那些资质一般的客户来说，不仅贷款额度会受限，还可能面临较高的利率负担。

　　“低息”诱惑下，部分消费者为了追求利益最大化，不惜利用消费贷进行跨市场套利。近年来“提前还房贷”的热潮和近期多地冒出的“零首付购房”现象，本质是“以贷转贷”，看似利率支出减少，但明显缩短的偿还期，无疑会增加消费者的短期还款压力。

　　此外，个别中小银行一味追求房贷业务增长，对贷款条件审核不严，再加上贷款中介的造假操作，看似降低了贷款门槛，但“羊毛出在羊身上”，超过个人承担能力的贷款额度，乃至“多头借贷”，不仅增加了个人杠杆风险，也推高了银行的坏账率风险。

　　消费贷属于信用贷款，无抵押、无担保的特点也让银行在风控上面临着更大的挑战。

　　面对消费贷市场乱象，监管部门已经多次出手整治。从近期的多起处罚案例来看，银行因贷后管理不到位、消费贷款资金违规使用等问题被重罚的现象屡见不鲜。

　　提振内需有赖于积极的财政政策和稳健的货币政策形成合力，银行选择在个人消费贷上发力是一种现实的盈利选择。但金融风险的防控必须坚守底线，绝不能随意开闸放水。在追求业务增长的同时，银行也要“悠着点”，对用户的钱包和自己的“钱袋子”双重负责。

　　（本文刊发于《中国经济周刊》2024年第16期）