近日,湖南省政府召开金芙蓉投资基金新闻发布会,宣布组建规模达3000亿元的湖南省金芙蓉投资基金。
据发会上公布的消息,该基金将设置合理的容亏率,如科技创新类容亏率最高可达50%。
一位业内人士告诉《科创板日报》记者,“此前,湖南从未组建过如此大规模的政府引导基金,其背后也彰显出湖南正在加快建设现代化产业体系,锻造新质生产力,推动高质量发展的决心。”
重点支持投早、投小、投长期、投硬科技
据悉,金芙蓉基金将统筹整合省市县三级财政及国企基金,以此撬动社会资本,形成集成化、规模化、体系化的基金矩阵。
湖南省财政厅厅长刘文杰表示,计划用3年左右时间,省财政累计出资约240亿元,协同联动省属国企出资约800亿元,带动市县加大投入,引导撬动社会资本,打造规模达3000亿元的金芙蓉基金。财政部门将通过深化零基预算改革、盘活国有“三资”、党政机关过紧日子等措施,加大“拨改投”力度,推动“资金变基金”。
基金投向方面,将分为五大类:一是产业引导类基金,重点支持“4×4”现代化产业体系建设;二是科技创新类基金,重点支持投早、投小、投长期、投硬科技;三是基础设施类基金,重点投向国家有支持、湖南有需要、运营有收益的基础设施项目;四是社会发展类基金,重点支持收益较为稳定的文体、养老等项目;五是其他类基金,除上述四类外,重点围绕省委、省政府布局的重大项目,通过“一事一议”设立重大项目专项基金。
此外,金芙蓉基金坚持政府引导、市场主导的运作机制。建立完善容亏容错机制,容忍正常投资风险,设置合理的容亏率,如科技创新类容亏率最高可达50%,给基金管理机构市场化运作提供良好的制度保障。
返投方面也提供了优惠,该基金将降低返投比例,子基金返投倍数为1.0-1.2倍,并放宽认定标准。放宽出资上限,产业引导、科技创新类子基金各级财政出资比例原则上不超过50%,加上国企出资原则上不超过80%。同时,完善政府让利、竞争赛马等机制,激励投资机构“募得到、投得准、管得好、退得出”。
湖南深耕“耐心资本”
财联社创投通-执中数据显示,注册地为湖南的基金已有689支,基金管理人193家,约10000个项目获得融资。
在该省前十名活跃出资LP中,政府基金占了6家,包括政府投资平台、地级政府引导基金、县级政府引导基金等,主要投资赛道为先进制造、新能源、电子信息、医疗健康等。
其中,出资最多的是湖南高新创业投资集团有限公司(简称:湖南高新创投集团),累计投资了43支基金,累计认缴资本77.85亿元。湖南高新创投集团成立于2007年6月,系湖南省首家国有资本投资公司试点企业,注册资本100亿元。
为了大力推动资本入湘、项目入湘、人才入湘,近年来,湖南也在积极对接基金头部机构,以基金合作推进科技创新、产业创新。
比如,中金资本和国家制造业转型升级基金携手财信金控,设立了规模42.15亿元的湖南省制造业转型升级基金,并投资了铁建重工、中联重科等一批制造业龙头企业。
此外,深创投联手湘江新区,设立了首期规模5亿元的智能网联产业链专项投资基金。
政策层面,2023年11月,湖南省发布《湖南省省级政府引导基金体系改革实施方案》《湖南省产业引导基金设立与运作方案》,为湖南省省级政府引导基金的发展绘制了“蓝图”。
上述业内人士表示,湖南正大力培育“耐心资本”,赋能产业发展。“投资往往伴随着风险,但如果有政府引导基金首先投资,将形成一定的背书效应,吸引市场资金助力企业、行业发展。”