还有10年左右退休的李先生去年开立了个人养老金账户。“听说里面存的钱可以购买理财产品，但我不了解它们之间有什么区别，真是让人挑花眼。”李先生说。确实，通过个人养老金账户可以进行财富管理。目前，个人养老金账户内的资金可用于购买符合规定的多种金融产品，包括储蓄、理财、保险和基金四大类。这些产品分别有哪些特色？快来了解一下吧！本版撰文信息时报记者张柳静

　　特定养老储蓄收益稳定，安全性高

　　记者查询某行发布的特定养老储蓄产品信息发现，以下几点需要投资者关注——

　　一是购买资格。年满35岁、拥有试点五城户口的居民，可以购买特定养老储蓄产品，限银行柜台办理，购买金额有上限，单个投资者本金合计不超过50万元。

　　二是利率略高于定期存款。特定养老储蓄首五年年利率约为3.5%～4%，不同期限、不同银行、不同城市的利率略有差异，总体略高于大型银行五年期定期存款利率。不过，特定养老储蓄利率并非固定不变，银行每五年可调整一次。

　　三是“购买人年龄+产品期限”需大于55。即购买特定养老储蓄不同期限的产品各自有年龄限制，例如20年期限产品，须年满35岁方可购买；以此类推，5年期限产品，须年满50岁才可购买。

　　四是提前支取会损失收益。特定养老储蓄可以提前支取，但提前支取会损失收益。产品提前支取时，满5年倍数部分按存入日同类型普通存款利率计息，不满5年部分则按支取日活期利率计息。

　　理财和保险类收益波动，种类较多

　　与普通理财相比，个人养老金理财产品有以下特点——

　　一是可享受国家个人养老金税收优惠政策。二是投资门槛低。个人养老金理财主打养老和普惠属性，因而大多数产品都是1元起投而且没有特别的规定。三是风险适中。风险等级以R2、R3为主，即属于中低风险和中风险的理财产品。

　　有业内人士表示，“个人养老金理财产品涵盖固收类、混合类等，满足不同风险偏好的投资者需求。”尽管短期内收益有所波动，但长期来看仍能实现较为可观的累计收益。此外，这类产品也体现了较好的风险控制能力，收益相对稳健且有政策加持，吸引力较大。

　　个人养老金保险方面，其投资账户包括A、B两种类型。其中，A账户（稳健型）主要投资固收类资产，较少配置权益类资产。最低保证利率通常为2%，历史年化收益率区间在4%～5%。B账户（进取型）则能灵活配置固收类资产和权益类资产。由于B账户追求更高回报，更加激进，所以最低保证利率通常为0%，历史年化收益率区间在5%～5.5%。

　　个人养老目标基金投资产品，讲求策略

　　公募基金也是个人养老金可以投资的产品之一。其中，个人养老目标基金可分为目标日期基金和目标风险基金两类。

　　记者了解到，目标日期基金适合不清楚自身风险承受能力但知道大概退休时间的投资者；目标风险基金则适合清楚自身风险偏好的投资者，可选择稳健型、平衡型、均衡型或积极型等。

　　投资策略方面，首先，选择公募基金时可关注基金公司的投研实力、管理经验和长期业绩表现等。其次，不要将所有资金集中在一种产品上，可以进行不同风险产品的搭配。例如，可以将一部分资金投入储蓄型产品以获取稳定收益，另一部分资金配置到公募基金追求更高的潜在回报。

　　中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏建议，“年轻的时候可以多配置一些理财、基金，这些相对来说收益更高一些，但它的风险也相对更高。随着年龄增长，可以多配置一些储蓄产品，这样相对更安全、更有保障。”

　　特定养老储蓄

　　是指专为养老目标而设立的储蓄类别，存储年限分为5年、10年、15年和20年四档，利率略高于大型银行五年期定期存款利率。

　　点评：

　　安全性较高，但利率可能受外部影响下行。

　　个人养老金理财

　　是由符合条件的理财公司发行的、可供个人养老金资金账户投资的公募理财产品。

　　个人养老金保险

　　缴费形式较为灵活，可选择一次性缴纳、定期或不定期追加保费，投保人可根据自己的经济状况决定。养老金领取期为投保人60周岁之后，领取期不少于10年。

　　点评：

　　收益有一定不确定性，需要投资者在众多产品中进行选择，并且要面对产品运行期间的市场波动。

　　个人养老目标基金

　　分为目标日期基金和目标风险基金两类。目标日期基金适合不清楚自身风险承受能力但知道大概退休时间的投资者；目标风险基金则适合清楚自身风险偏好的投资者。

　　点评：

　　风险相对较高，同时也有机会获得较高收益。

　　产品含“养老”字样也存在亏损可能性

　　个人养老金产品虽然以稳健为主，但并不代表收益有保障或有承诺。即使是理财、基金产品名称中含有“养老”字样，也依然存在发生亏损的可能性，投资者应根据自身风险承受能力和投资目标进行选择，谨慎投资。

　　此外，不同金融产品的风险、收益特征各异，投资者在选择时需充分了解产品详情，综合考虑自身的家庭情况、收入状况、流动性状况及年龄等因素。