21世纪经济报道记者叶麦穗广州报道

　　延迟退休政策将在明年1月1日正式落地，随着老龄化逐步逼近，高质量养老多次冲上热搜，成为热门话题，众多险企布局职域领域，第三支柱养老保险或借力对公领域实现弯道超车。

　　第三支柱养老面临实际投资不足

　　今年9月13日下午，全国人大常委会办公厅就延迟法定退休年龄改革有关情况举行新闻发布会。发布会上披露的信息表示，从2025年起，用15年的时间，逐步将男职工的法定退休年龄调整至63周岁，将女职工的法定退休年龄分别调整至58周岁、55周岁，用较长时间实施到位。

　　随着延迟退休的逐步推进，如何老有所养、老有所依，成为一个值得思考的问题。

　　今年的政府工作报告在2024年工作任务中提到，实施积极应对人口老龄化国家战略。在全国实施个人养老金制度，积极发展第三支柱养老保险。加强老年用品和服务供给，大力发展银发经济。推进建立长期护理保险制度。

　　第三支柱的个人养老金制度从2022年11月正式落地实施，截至2023年底，参加人数突破5000万人。业内专家认为，我国多层次、多支柱的养老保障体系已经初步建立，累计形成养老金规模近数万亿元。但无论是第一支柱的基本养老保险，还是第二支柱的企业年金和职业年金，当前都不存在进一步增加积累的条件或者环境，增长空间比较有限。因此，持续推动各类养老金和商业养老保险的发展，让“三支柱”养老保障体系齐头并进，成为夯实长期养老财富储备的现实选择和重要路径。

　　在个人养老金政策试点地区，居民可根据自身意愿开立个人养老金账户，并向个人养老金账户中存钱，每年最多存入1.2万元，可获得一定的税收优惠。参加人自主决定个人养老金资金账户购买产品的品种和金额，包括一些储蓄存款、理财产品、商业养老保险、公募基金等金融产品。

　　中国社会保险学会会长胡晓义日前表示，虽然个人养老金是第三支柱的主体制度，开局不错，但后劲不足，明显的不足是供款有限，实际投资更少。这既与资本市场低迷不无关系，也与产品开发多而不精、缺乏吸引力有关。

　　根据人力资源和社会保障部去年7月发布的数据，在个人养老资金账户的4030万人中，只有900万人有实际缴存行为，实际缴存金额为182亿元，已实际投资金额为110亿元。

　　对此，中国太保寿险总经理助理代传江在 “BEST职域服务芯模式”发布会上接受记者采访时也坦言，这一年来个人养老金市场的表现说明个人养老金对市场的敏感性和依赖性更高。 但是光靠消费者个人理解和进入商业养老模式，有一定的困难。“好政策没人用或者没人会用，其实不管对个人还是政策来说，都是一种浪费。”

　　职域保险或成突破口

　　根据近期发布的2023年度社保金融问卷调查，个人养老金制度存在“雷声大雨点小”的状况。虽然开户人群多，覆盖广，但是账户不活跃，多数人士对个人养老金制度、政策以及优惠仍是一知半解。调查结果显示，有35%的受访者表示尽管开立了个人养老金账户，但并没有进行实际缴存；与其他理财投资产品相比，约50%的受访者认为个人养老金产品是更加优惠、有吸引力的，但还有44%的受访者认为这两种产品差别不大；受访者没有参加个人养老金的主要原因是“个人投资选择能力不足”；近三成受访者认为个人养老金产品太多，不知道如何选择；约89%的受访者希望能够有一键查询基本养老保险、企业年金或职业年金、个人养老金等相关权益的渠道。

　　为了解决这个痛点，不少险企借道企事业单位，发展职域保险，一是让用户对个人养老金制度有更深层次的了解，二是也是险企获客的有效的渠道。

　　代传江认为，现在商业领域，所有公司都要创新和变革，产品和服务升级，但差异化的内容，最后都趋于同质化。在寿险领域，销售渠道和销售模式的创新是最大的难题。职域业务（BBC模式）通过深耕企业的保障缺口及需求，面向企业职工及家属，通过线上线下的专业化服务团队进场，企业职工及家属自愿购买保险保障的销售模式。这也给保险业提供了新的发展思路和方向。

　　代传江表示， 这一项目的特点是服务团队定期深入企事业单位，针对各行业独特的特性和需求，企业精心打造量身定制保险与服务方案。以“公对公”的信任和背书，去解决行业中存在着的一些问题。例如，对于个人养老金产品，大部分人倾向于公司或者单位的统一组织实施，而不是个人在市场上零散选择。