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Wind热力图，2024.12.03

今天市场很有意思，在窄幅震荡的情况下，再次出现了风格轮动，以红利低波为代表的红利板块再次独占鳌头，而过去一段时间风光无限的科技板块，出现了整体调整；

不过，似乎有一条暗线，也是我们最近反复讲过的，内需板块。

先看盘面情况，上证指数收涨0.44%，收在3378.81点，创业板指收跌0.44%，收在2245.50点，沪深京三市成交量继续保持在高位区域，成交1.76万亿。

我们跟踪和研究的细分指数方面，

红利风格，红利低波收涨1.24%，电力指数收涨1.60%，中证银行收涨1.58%，科技板块，科创50收跌1.04%，中华半导体芯片收跌1.65%，中证软件收跌0.94%，人工智能收跌1.63%，中证国防收跌1.14%；

消费板块，消费红利收跌0.13%，中证白酒收跌0.50%，消费电子收跌0.93%；

医药医疗板块，中证生科收跌0.13%，医疗器械收跌0.35%；

房地产产业链，房地产收涨0.82%，家电龙头收跌0.19%。（Wind，2024.12.03）这是今天盘面和市场的情况。

在我们偏股型基金投顾组合以及偏债型基金投顾组合的策略里，对于权益市场，我们一直保持高度关注的方向主要就是科技、基础消费、医药医疗、港股互联网等方向，还有围绕这些方向的优秀的指数基金。

其中，基础消费、医药医疗、港股互联网这些方向，从大的方面来说，应该都属于内需板块，我们对于内需板块的重视程度，很早就埋下了伏笔。

那么我们为什么要重视内需板块呢？

一个是因为出口屡屡被针对，二是内部大循环市场也到了需要提高的时候了，消费在整个经济中的占比也需要提高。

至于大的格局和道理我就不讲了，讲这些方面的经济学家和信息很多，大家可以自己去找找看。

但是，我想起来最近早晨起来跟朋友们打篮球的一些事情，似乎可以解释我为什么认为现在要全面重视内需板块。

在我老家，我们有一群中老年篮球爱好者，无论酷暑严寒，我们早上5点多都会一起打打球，在持续的运动中，我有几个感触。

1、篮球是个集体运动，自己也可以玩儿，但大家一起玩儿才更有乐趣。

2、既然是集体运动就必然有摩擦和碰撞，是吵架？打架？回避？还是采取更柔和的态度容忍过去、预防过去？

3、要想在集体运动中取得主力位置，自己的水平要在球队里处在上游位置，要能进球得分，还要能防守的住。

4、当了主力，就不可避免的受到对方的严防死守，动作大、小动作多，都不可避免，尺度怎么拿捏？要动脑子，也考验人品和人情世故。

5、很多时候，还是要谦让容忍一下，要让对方进个球，要让对方赢一局，要偶尔示弱，不能把对方打的毫无胜利的希望，或者把对方打急眼了，那就没意思，也没人和你玩了。

6、永远记住，健康的、开心的、知足常乐的、与人打成一片的，一直运动下去，才是王道。

这究竟怎么联想到内需的呢？听我说完。

1、篮球是集体运动，世界经济也是集体活动，需要互相往来。

2、经济活动也会有摩擦，怎么解决也是个智慧。

3、要想在世界经济中占据有利位置，那么，打铁还需自身硬。

4、当你占据了有利位置之后，竞争力很强之后，不可避免要被针对。

5、和打球一样，要考虑别人的感受和获得。

6、做生意，永远都是以和为贵，还要一直都在。

很多事情，不是一句话就能说清楚谁对谁错的，委屈的人多了，成功的人太少了，当我们在一个方向突破的太快的时候，不可避免的要遇到冲突，有时候，需要换个方向去考虑。

这个时候，我说要从战略上和战术上重视内需板块，你听懂我的意思了吧？

时间有限，明天再说说我们对具体内需板块方向的思考吧。今天就这样了。

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